Bài giảng Tin học ứng dụng trong kinh doanh - Chương 2: Ứng dụng Excel trong quản lý tài chính

10/21/2012

TIN HꢅC ꢂNG DꢃNG TRONG KINH DOANH

ThS. Nguyꢀn Kim Nam

Trong Excel các hàm tài chính ꢀꢁꢂc chia làm 3

nhóm cơ bꢃn là:

http//:www.namqtkd.come.vn

ꢀCác hàm khꢄu hao tài sꢃn cꢅ ꢀꢆnh

ꢀCác hàm ꢀánh giá hiꢇu quꢃ vꢅn ꢀꢈu tꢁ

ꢀCác hàm tính giá trꢆ ꢀꢈu tꢁ chꢉng khoán

CHꢀꢁNG II:

ꢂNG DꢃNG EXCEL

TRONG QUꢄN LÝ TÀI CHÍNH

ThS. Nguyꢀn Kim Nam-Trꢁꢂng bꢃ môn Lý thuyꢄt cơ sꢂ - Khoa QTKD

1

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

2

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

ꢀ Lượng trích khấu hao hàng năm

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

ꢀ Phương pháp khấu hao đều (khấu hao tuyến tính)

ꢁ

Phꢁơng pháp này còn ꢀꢁꢂc gꢊi là phꢁơng

pháp khꢄu hao bình quân, phꢁơng pháp khꢄu hao

ꢀꢁꢋng thꢌng hay phꢁơng pháp khꢄu hao cꢅ ꢀꢆnh.

ꢍây là phꢁơng pháp khꢄu hao ꢀơn giꢃn nhꢄt

và ꢀꢁꢂc sꢎ dꢏng khá phꢅ biꢐn cho viꢇc tính khꢄu

hao các loꢑi TSCꢍ.

Trong ꢀó:

+ K_bdlà nguyên giá cꢔa TSCꢍ

+K_dtlà giá trꢆ ꢀào thꢃi cꢔa TSCꢍ (giá trꢆ thanh lý

ꢁꢖc tính hay giá trꢆ còn lꢑi ꢁꢖc tính cꢔa TSCꢍ

sau khi ꢀã tính khꢄu hao)

Theo phꢁơng pháp này thì lꢁꢂng trích khꢄu

hao hàng nꢒm là nhꢁ nhau hay mꢉc khꢄu hao và tꢓ

lꢇ khꢄu hao hàng nꢒm cꢔa TSCꢍ ꢀꢁꢂc tính là

không ꢀꢕi trong suꢅt thꢋi gian sꢎ dꢏng cꢔa TSCꢍ.

+T là thꢋi gian sꢎ dꢏng dꢗ kiꢐn cꢔa TSCꢍ(tuꢕi

thꢊ kinh tꢐ cꢔa TSCꢍ)

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

3

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

4

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Ví dꢏ:

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Sử dụng hàm SLN để tính khấu hao đều:

ꢀ Hàm SLN (Straight Line)

Mꢘt TSCꢍ ꢀꢈu tꢁ mꢖi có nguyên giá là 120

triꢇu ꢀꢙng ꢀꢁa vào sꢎ dꢏng nꢒm 2000 vꢖi thꢋi

gian sꢎ dꢏng dꢗ tính là 5 nꢒm, giá trꢆ thanh lý

ꢁꢖc tính là 35 triꢇu ꢀꢙng. Hãy tính lꢁꢂng trích

khꢄu hao cho tꢚng nꢒm trong suꢅt vòng ꢀꢋi cꢔa

TSCꢍ ꢀó.

Cú pháp: =SLN(cost, salvage, life)

Trong ꢀó: cost là giá trꢆ ban ꢀꢈu cꢔa

TSCꢍ(nguyên giá), salvage là giá trꢆ còn lꢑi ꢁꢖc

tính cꢔa tài sꢃn sau khi ꢀã khꢄu hao, life là tuꢕi

thꢊ kinh tꢐ cꢔa TSCꢍ.

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu và tính toán nhꢁ bꢃng sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

5

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

6

1

10/21/2012

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

ꢀ Phương pháp khấu hao nhanh:

ꢁ Nhꢜng nꢒm ꢀꢈu, khi mꢖi ꢀꢁa TSCꢍ vào sꢎ dꢏng,

lꢁꢂng trích khꢄu hao lꢖn, sau ꢀó lꢁꢂng trích khꢄu

hao giꢃm dꢈn.

ꢁ Phꢁơng pháp khꢄu hao nhanh gꢙm khꢄu hao theo

tꢕng sꢅ nꢒm sꢎ dꢏng và khꢄu hao theo sꢅ dꢁ giꢃm

dꢈn, khꢄu hao nhanh vꢖi tꢝ lꢇ khꢄu hao tꢗ chꢊn.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

7

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

8

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

+Phương pháp khấu hao theo tổng số năm sử dụng:

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

ꢁ Theo phꢁơng pháp này, lꢁꢂng trích khꢄu hao ꢞ

nꢒm bꢄt kꢟ i ꢀꢁꢂc tính theo công thꢉc:

Sử dụng hàm SYD để tính khấu hao theo tổng số

năm sử dụng:

ꢀ Hàm SYD

+

Cú pháp: =SYD(cost, salvage, life, period)

Trong ꢀó: cost là giá trꢆ ban ꢀꢈu cꢔa

TSCꢍ(nguyên giá), salvage là giá trꢆ còn lꢑi ꢁꢖc

tính cꢔa tài sꢃn sau khi ꢀã khꢄu hao, life là tuꢕi

thꢊ kinh tꢐ cꢔa TSCꢍ, period là kꢟ tính khꢄu

hao.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

9

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

10

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Ví dꢏ:

Mꢘt TSCꢍ ꢀꢈu tꢁ mꢖi có nguyên giá là 120

triꢇu ꢀꢙng ꢀꢁa vào sꢎ dꢏng nꢒm 2005 vꢖi thꢋi

gian sꢎ dꢏng dꢗ tính là 5 nꢒm, giá trꢆ thanh lý

ꢁꢖc tính là 35 triꢇu ꢀꢙng. Hãy tính lꢁꢂng trích

khꢄu hao cho tꢚng nꢒm trong suꢅt vòng ꢀꢋi cꢔa

TSCꢍ ꢀó theo phꢁơng pháp tꢕng sꢅ nꢒm sꢎ

dꢏng.

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu và tính toán nhꢁ bꢃng sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

11

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

12

2

10/21/2012

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

+Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần:

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Riêng nꢒm ꢀꢈu tiên lꢁꢂng trích khꢄu hao ꢀꢁꢂc tính nhꢁ sau:

ꢀ Theo phꢁơng pháp này, lꢁꢂng trích khꢄu hao ꢞ

nꢒm thꢉ i ꢀꢁꢂc tính toán bꢠng tích sꢅ cꢔa giá trꢆ

còn lꢑi nhân vꢖi tꢓ lꢇ trích khꢄu hao r theo công

thꢉc sau:

Trong ꢀó r ꢀꢁꢂc gꢊi là tꢝ lꢇ trích khꢄu hao và ꢀꢁꢂc tính

theo công thꢉc sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

13

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

14

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Sử dụng hàm DB để tính khấu hao theo số dư

giảm dần:

Ví dꢏ:

Mꢘt TSCꢍ ꢀꢈu tꢁ mꢖi có nguyên giá là 120

ꢀ Hàm DB

triꢇu ꢀꢙng ꢀꢁa vào sꢎ dꢏng nꢒm 2005 vꢖi thꢋi

gian sꢎ dꢏng dꢗ tính là 5 nꢒm, giá trꢆ thanh lý

ꢁꢖc tính là 35 triꢇu ꢀꢙng. Hãy tính lꢁꢂng trích

khꢄu hao cho tꢚng nꢒm trong suꢅt vòng ꢀꢋi cꢔa

TSCꢍ ꢀó theo phꢁơng pháp sꢅ dꢁ giꢃm dꢈn, vꢖi

nꢒm ꢀꢈu tiên là 6 tháng.

Cú pháp: =DB(cost, salvage, life, period,month)

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu và tính toán nhꢁ bꢃng sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

15

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

16

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

+Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần với tỷ lệ

trích khấu hao tùy chọn:

Trong đó r là tỉ lệ trích khấu hao tùy chọn. Nếu r = 2 thì

phương pháp này được gọi là phương pháp bình quân

nhân đôi. Giá trị còn lại của TSCĐ ở năm thứ i tính như

phương pháp khấu hao số dư giảm dần.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

17

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

18

3

10/21/2012

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Ví dꢏ:

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

Sử dụng hàm DDB để tính khấu hao theo tỷ lệ

khấu hao tùy chọn:

Mꢘt TSCꢍ ꢀꢈu tꢁ mꢖi có nguyên giá là 200

triꢇu ꢀꢙng ꢀꢁa vào sꢎ dꢏng nꢒm 2005 vꢖi thꢋi

gian sꢎ dꢏng dꢗ tính là 10 nꢒm, giá trꢆ thanh lý

ꢁꢖc tính là 15 triꢇu ꢀꢙng. Hãy tính lꢁꢂng trích

khꢄu hao cho tꢚng nꢒm trong suꢅt vòng ꢀꢋi cꢔa

TSCꢍ ꢀó theo phꢁơng pháp sꢅ dꢁ giꢃm dꢈn vꢖi

tꢝ lꢇ khꢄu hao tꢗ chꢊn là 2,5.

ꢀ Hàm DDB

Cú pháp: =DDB(cost, salvage, life, period,factor)

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu và tính toán nhꢁ bꢃng sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

19

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

20

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

1- ꢁNG DꢂNG EXCEL TÍNH KHꢃU HAO TSCꢄ

ꢂCác hàm tính giá trꢆ tiꢇn tꢈ theo thꢉi gian

ꢀ

Hàm FV: tính giá trꢆ tꢁơng lai khi biꢐt giá trꢆ hiꢇn tꢑi (Pv) hoꢡc giá trꢆ

tiꢢn ꢀꢢu (Pmt) hàng kꢟ.

ꢀ

Công thꢊc: =FV(rate, nper, pmt,[pv],[ type])

Trong ꢀó:

Rate: lãi suꢁt mꢂi kꢃ

Nper: tꢄng sꢅ kꢃ tính lãi

Pmt: sꢅ tiꢆn phꢇi trꢇ ꢀꢆu trong mꢂi kꢃ, nꢈu bꢉ trꢅng thì coi là 0

Pv: giá trꢊ hiꢋn tꢌi, nꢈu bꢉ trꢅng thì coi là 0

Type: là hình thꢍc thanh toán. Nꢈu type = 1 thì thanh toán ꢀꢎu

kꢃ ,nꢈu type = 0 thì thanh toán vào cuꢅi mꢂi kꢃ (nꢈu bꢉ trꢅng thì mꢏc

ꢀꢊnh =0).

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

21

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

22

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 1:

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 2:

Cꢉ vào ngày 1/1 hàng nꢒm bꢑn gꢎi vào tài khoꢃn tiꢐt kiꢇm ꢞ ngân

hàng ACB mꢘt khoꢃn tiꢢn 10 triꢇu ꢀꢙng. Kꢟ gꢎi ꢀꢈu tiên là vào

ngày 1/1/2010 và kꢟ gꢎi cuꢅi cùng là ngày 1/1/2015. Hꢣi ngày

1/1/2015 bꢑn có bao nhiêu tiꢢn trong tài khoꢃn tiꢐt kiꢇm. Biꢐt lãi

suꢄt ngân hàng trꢃ cꢅ ꢀꢆnh là 10%/nꢒm.

Vào ngày 1/1/2010 bꢑn gꢎi vào ngân hàng 100 triꢇu.

Hꢣi vào ngày 1/1/1015 bꢑn sꢤ có bao nhiêu tiꢢn? Biꢐt lãi

suꢄt ngân hàng trꢃ cꢅ ꢀꢆnh là 10%/nꢒm.

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu vào bꢃng tính và tính toán nhꢁ sau:

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu vào bꢃng tính và tính toán nhꢁ sau (cuꢅi kꢟ):

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

23

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

24

4

10/21/2012

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 3:

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 4:

Giꢃ sꢎ bây giꢋ bꢑn mua mꢘt chiꢐc xe máy airblook trꢆ giá 50 triꢇu.

Cꢎa hàng bán xe cho bꢑn trꢃ ngay 10 triꢇu và 40 triꢇu còn lꢑi trꢃ

dꢈn (trꢃ góp) trong vòng 36 tháng. Nhꢁng mꢥi tháng cꢎa hàng yêu

cꢈu bꢑn trꢃ mꢘt khoꢃn tiꢢn ꢀꢢu là 1,5 triꢇu. Kꢟ trꢃ góp ꢀꢈu tiên là

sau khi mua mꢘt tháng. Nꢐu lãi suꢄt ngân hàng cꢅ ꢀꢆnh là 1%/tháng

thì tꢕng sꢅ tiꢢn mà bꢑn trꢃ ꢀꢦ mua xe sau 36 tháng là bao nhiêu?

Cꢉ vào ngày 1/1 hàng nꢒm bꢑn gꢎi vào tài khoꢃn tiꢐt kiꢇm ꢞ ngân

hàng BIDV mꢘt khoꢃn tiꢢn 10 triꢇu ꢀꢙng. Kꢟ gꢎi ꢀꢈu tiên là vào

ngày 1/1/2010 và kꢟ gꢎi cuꢅi cùng là ngày 1/1/2015. Hꢣi ngày

1/1/2016 bꢑn có bao nhiêu tiꢢn trong tài khoꢃn tiꢐt kiꢇm. Biꢐt lãi

suꢄt ngân hàng trꢃ cꢅ ꢀꢆnh là 10%/nꢒm.

ꢍây là bài toán có dꢑng ꢀꢈu kꢟ nên ta nhꢛp sꢅ liꢇu nhꢁ sau:

Bꢑn nhꢛp vào bꢃng tính nhꢁ sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

25

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

26

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 5:

ꢂCác hàm tính giá trꢆ tiꢇn tꢈ theo thꢉi gian

Vào ngày 1/1/2015 bꢑn muꢅn có 100 triꢇu trong tài

khoꢃn tiꢐt kiꢇm thì ngày 1/1/2010 bꢑn phꢃi gꢎi vào tài

khoꢃn tiꢐt kiꢇm là bao nhiêu tiꢢn? Biꢐt lãi suꢄt ngân

hàng trꢃ cꢅ ꢀꢆnh là 10%/nꢒm.

ꢀ

Hàm PV: tính giá trꢆ hiꢇn tꢑi khi biꢐt giá trꢆ tꢁơng lai (Fv) hoꢡc giá trꢆ

tiꢢn ꢀꢢu (Pmt) hàng kꢟ.

ꢀ

Công thꢊc: =PV(rate, nper, pmt,[Fv],[ type])

Trong ꢀó:

Rate: lãi suꢁt mꢂi kꢃ

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu vào bꢃng tính và tính toán nhꢁ sau:

Nper: tꢄng sꢅ kꢃ tính lãi

Pmt: sꢅ tiꢆn phꢇi trꢇ ꢀꢆu trong mꢂi kꢃ, nꢈu bꢉ trꢅng thì coi là 0

Fv: giá trꢊ tưꢐng lai, nꢈu bꢉ trꢅng thì coi là 0

Type: là hình thꢍc thanh toán. Nꢈu type = 1 thì thanh toán ꢀꢎu

kꢃ ,nꢈu type = 0 thì thanh toán vào cuꢅi mꢂi kꢃ (nꢈu bꢉ trꢅng thì mꢏc

ꢀꢊnh =0).

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

27

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

28

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 6:

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢋ 7:

Giꢃ sꢎ bây giꢋ bꢑn mua mꢘt chiꢐc xe máy airblook trꢆ giá 50 triꢇu.

Cꢎa hàng bán xe cho bꢑn trꢃ ngay 10 triꢇu và 40 triꢇu còn lꢑi trꢃ

dꢈn (trꢃ góp) trong vòng 36 tháng. Nhꢁng mꢥi tháng cꢎa hàng yêu

cꢈu bꢑn trꢃ mꢘt khoꢃn tiꢢn ꢀꢢu là 1,5 triꢇu. Kꢟ trꢃ góp ꢀꢈu tiên là

sau khi mua mꢘt tháng. Nꢐu lãi suꢄt ngân hàng cꢅ ꢀꢆnh là 1%/tháng

thì giá trꢆ hiꢇn tꢑi cꢔa sꢅ tiꢢn mà bꢑn trꢃ góp ꢀꢦ mua xe sau 36 tháng

là bao nhiêu?(không tính khoꢃn trꢃ ngay)

Cꢉ vào ngày 1/1 hàng nꢒm bꢑn gꢎi vào tài khoꢃn tiꢐt kiꢇm ꢞ ngân

hàng ACB mꢘt khoꢃn tiꢢn 10 triꢇu ꢀꢙng. Kꢟ gꢎi ꢀꢈu tiên là vào

ngày 1/1/2010 và kꢟ gꢎi cuꢅi cùng là ngày 1/1/2015. Hꢣi sꢅ tiꢢn

bꢑn gꢎi nhꢁ trên sꢤ tꢁơng ꢀꢁơng vꢖi bao nhiêu tiꢢn vào ngày

1/1/2009. Biꢐt lãi suꢄt ngân hàng trꢃ cꢅ ꢀꢆnh là 10%/nꢒm.

Bꢑn nhꢛp dꢜ liꢇu vào bꢃng tính và tính toán nhꢁ sau (cuꢅi kꢟ):

Bꢑn nhꢛp vào bꢃng tính nhꢁ sau:

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

29

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

30

5

10/21/2012

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢀ Hàm PMT (Payment): tính giá trꢆ ꢀꢢu tꢚng kꢟ

khi biꢐt giá trꢆ tꢁơng lai hoꢡc hiꢇn tꢑi.

ꢀ Cú pháp: =PMT(rate, nper,pv,[fv],[ type])

Ví dꢏ 8:

Bꢑn vay ngân hàng 50 triꢇu ꢀꢙng trꢃ góp vào

cuꢅi mꢅi tháng, trꢃ trong vòng 48 tháng. Hꢣi sꢅ

tiꢢn mꢥi tháng bꢑn trꢃ cho ngân hàng là bao

nhiêu? Nꢐu biꢐt lãi suꢄt ngân hàng cꢅ ꢀꢆnh là

1,2%/tháng.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

31

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

32

34

36

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

33

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢀ Hàm IPMT (Interest Payment): Tính tiꢢn lãi

phꢃi trꢃ hàng nꢒm

Cú pháp =IPMT(rate,per,nper,pv,fv,type)

Trong ꢀó:

Rate: lãi suꢄt

Nper: tꢕng sꢅ lꢈn thanh toán

Per: kì cꢈn tính lãi

PV: khoꢃn vay hiꢇn tꢑi

FV: khoꢃn tiꢢn còn lꢑi khi ꢀꢐn kì thanh toán

Type: =1 ꢀꢈu kì,=0 cuꢅi kì

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

35

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

6

10/21/2012

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢀ Hàm RATE: Tính lãi suất

Cú pháp: = RATE(nper, pmt, pv,[fv],[type],[guess])

Ví dꢏ 9:

Nꢐu vay ngân hàng mꢘt khoꢃn tiꢢn 1000$ vꢖi lãi

suꢄt 2%/nꢒm trong 5 nꢒm thì lꢁꢂng tiꢢn phꢃi trꢃ

lãi mꢥi nꢒm là bao nhiêu?

Ví dꢏ 10:

Mꢘt khoꢃn vay $8000 ban ꢀꢈu ꢀꢁꢂc ꢀꢢ nghꢆ thanh toán

$200/tháng liên tꢏc trong 4nꢒm (48 tháng). Hꢣi lãi suꢄt

(suꢄt chiꢐt khꢄu) cꢔa khoꢃn vay này là bao nhiêu?

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

37

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

38

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢀ Hàm FVSCHEDULE: Tính giá trꢆ tꢁơng lai khi lãi suꢄt

thay ꢀꢕi

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Cú pháp: = FVSCHEDULE(principal, schedule)

ꢀ Trong ꢀó: Principal là giá trꢊ hiꢋn tꢌi, Schedule là các

lãi suꢁt tꢑng kꢃ trong khoꢇng thꢒi gian nghiên cꢍu.

Ví dꢏ 11:

Mꢘt ngꢁꢋi vay 1000$ trong 3 nꢒm vꢖi lãi suꢄt lꢈn lꢁꢂt là

20%/nꢒm thꢉ nhꢄt,15%/nꢒm thꢉ 2 và 10%/nꢒm thꢉ 3.

Hꢣi sau 3 nꢒm cꢃ lãi và gꢅc cꢈn phꢃi thanh toán bao

nhiêu tiꢢn?

Tꢁơng tꢗ các bꢑn có thꢦ tính ꢀꢁꢂc thꢋi gian

thông qua hàm nper.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

39

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

40

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢂ Các hàm ꢌánh giá hiꢈu quꢍ vꢎn ꢌꢏu tư

Ví dꢏ:

ꢀ Hàm NPV (Net Present Value): Là giá trꢆ hiꢇn

tꢑi thuꢈn. Nói cách khác NPV là tiꢢn lꢋi cꢔa mꢘt

dꢗ án quy vꢢ giá trꢆ hiꢇn tꢑi sau khi ꢀã hoàn ꢀꢔ

vꢅn ꢀꢈu tꢁ.

Tính NPV cho mꢘt dꢗ án ꢀꢈu tꢁ có ꢀꢈu tꢁ ban ꢀꢈu

là 1 tꢓ ꢀꢙng, doanh thu hàng nꢒm là 0.5 tꢓ, chi

phí hàng nꢒm là 0.2 tꢓ, thꢋi gian thꢗc hiꢇn dꢗ án

là 4 nꢒm, có lãi suꢄt chiꢐt khꢄu là 8%/nꢒm.

ꢀ Công thꢉc:

Trong ꢀó:

Rt: Doanh thu cꢔa dꢗ án ꢞ nꢒm thꢉ t

Ct: Chi phí vꢛn hành cꢔa dꢗ án ꢞ nꢒm thꢉ t

It: Chi phí ꢀꢈu tꢁ ꢞ nꢒm thꢉ t

n: Thꢋi gian thꢗc hiꢇn dꢗ án, r = suꢄt chiꢐt khꢄu

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

41

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

42

7

10/21/2012

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢀ Hàm IRR (Internal Rate of Return): Suꢄt sinh

lꢋi nꢘi tꢑi, nói cách khác là mꢘt suꢄt chiꢐt khꢄu

mà làm cho NPV =0.

ꢀ Cú pháp: = IRR (values, guess)

Trong ꢀó:

ꢀ value: dãy ô chꢉa giá trꢆ cꢔa dòng tiꢢn cꢈn tính

IRR.

ꢀ Guess: là giá trꢆ dꢗ ꢀoán gꢈn vꢖi IRR. Nꢐu bꢣ

qua tham sꢅ này, Excel sꢤ gán cho guess =10%.

ꢍa sꢅ các trꢁꢋng hꢂp không cꢈn nhꢛp giá trꢆ

guess này.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

43

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

44

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢏ:

Mꢘt dꢗ án ꢀꢈu tꢁ tính ꢀꢐn thꢋi ꢀiꢦm dꢗ án bꢧt ꢀꢈu

ꢀi vào hoꢑt ꢀꢘng sꢃn xuꢄt vꢖi vꢅn ꢀꢈu tꢁ là 100

triꢇu USD, doanh thu hàng nꢒm cꢔa dꢗ án là 50

triꢇu USD. Chi phí hàng nꢒm là 20 triꢇu USD,

ꢀꢋi cꢔa dꢗ án là 5 nꢒm. Hãy xác ꢀꢆnh tꢝ suꢄt

hoàn vꢅn nꢘi bꢘ biꢐt lãi suꢄt vay dài hꢑn là

12%/nꢒm.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

45

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

46

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢂ Mꢐt sꢎ hàm khác:

ꢀ Hàm EFFECT

Ví dꢋ:

Có 2 phꢁơng án vay tiꢢn vꢖi mꢉc lãi suꢄt danh

nghꢨa và sꢅ lꢈn tính lãi tꢁơng ꢉng cho theo

bꢃng. Hãy lꢗa chꢊn phꢁơng án vay.

Tính lãi suꢄt thꢗc tꢐ hàng nꢒm cho mꢘt khoꢃn ꢀꢈu

tꢁ

- Cú pháp: =EFFECT(Nominal_rate, npery)

Trong ꢀó:

Nominal_rate là lãi suꢁt danh nghꢓa

npery là sꢅ kꢃ tính lãi trong nꢔm

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

47

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

48

8

10/21/2012

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

ꢀ Hàm NOMINAL

- ꢍây là hàm tính ngꢁꢂc cꢔa hàm EFFECT .Tính

lãi suꢄt danh nghꢨa hàng nꢒm cho mꢘt khoꢃn

ꢀꢈu tꢁ.

- Cú pháp: =NOMINAL(Effect_rate, npery)

Trong ꢀó: Effect_rate là lãi suꢁt thꢕc tꢈ

npery là sꢅ kꢃ tính lãi trong nꢔm

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

49

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

50

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢏ:

ꢂCác hàm tính giá trị đầu tư chứng khoán

Tính lãi gꢘp cho mꢘt trái phiꢐu kho bꢑc phát hành ngày

15/02/2005 và ngày tꢖi hꢑn là 18/03/2006 có tꢝ suꢄt là

4%/nꢒm và giá trꢆ cuꢅn phiꢐu là 1000$. (tính mꢘt nꢒm

có 365 ngày).

ꢀ Hàm ACCRINTM (Accrued Interest at

Maturity)

- Tính lãi gꢘp cho mꢘt chꢉng khoán trꢃ vào ngày tꢖi hꢑn

- Cú pháp: = ACCRINTM(issue, maturity, rate, par, basis)

=ACCRINTM("02/15/05","03/18/06",0.04,1000,1)=

43.397 $

Trong ꢀó: issue là ngày phát hành, maturity là ngày tꢖi

hꢑn, rate là tꢝ suꢄt cꢔa cuꢅn phiꢐu,par là giá trꢆ mꢥi cuꢅn

phiꢐu. Nꢐu bꢣ qua Excel sꢤ gán là $1000,basis là sꢅ

ngày cơ sꢞ. Nꢐu basis = 0 thì nꢒm có 360 ngày, basis = 1

thì nꢒm có 365 ngày.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

51

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

52

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢏ:

ꢀ Hàm INTRATE (Interest Rate)

Tính lãi suꢄt cho mꢘt chꢉng khoán có ngày thanh toán là

01/02/2005, ngày tꢖi hꢑn là 18/06/2006, tiꢢn ꢀꢈu tꢁ là 10

000$, tiꢢn thu ꢀꢁꢂc là 12 000$, cơ sꢞ là 0.

- Tính lãi suât cꢔa mꢘt chꢉng khoán ꢀꢁꢂc ꢀꢈu tꢁ

hꢐt.

-

Cú pháp: =INTRATE(settlement,maturity,

investment, redemption, basis)

=INTRATE("02/01/05","06/18/06",10000,12000,0)=0.145

Trong ꢀó: settlement là ngày thanh toán, maturity

là ngày tꢖi hꢑn,investment khoꢃn tiꢢn ꢀꢈu

tꢁ,redemption là khoꢃn tiꢢn thu ꢀꢁꢂc vào ngày

tꢖi hꢑn, basis là sꢅ ngày cơ sꢞ

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

53

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

54

9

10/21/2012

2- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ ꢄÁNH GIÁ HIꢆU QUꢇ ꢄꢈU TƯ

Ví dꢏ:

ꢀ Hàm RECEIVED

Tính sꢅ tiꢢn thu ꢀꢁꢂc vào ngày tꢖi hꢑn cꢔa mꢘt tín phiꢐu

kho bꢑc ꢀꢁꢂc ꢀꢈu tꢁ hꢐt có ngày thanh toán là

18/05/2004, ngày tꢖi hꢑn là 18/07/2006, tiꢢn ꢀꢈu tꢁ là 20

000$, tꢝ suꢄt chiꢐt khꢄu là 5.85%, cơ sꢞ là 1.

- Tính sꢅ tiꢢn thu ꢀꢁꢂc vào ngày tꢖi hꢑn cꢔa mꢘt

chꢉng khoán ꢀꢁꢂc ꢀꢈu tꢁ hꢐt.

- Cú pháp:

=RECEIVED(settlement, maturity, investment,

discount, basis)

=RECEIVED("05/18/04","07/18/06",20000,5.85%,1) =22

900.6$

Trong ꢀó: discount là tꢖ suꢁt chiꢈt khꢁu, các tham

sꢅ khác tưꢐng tꢕ hàm INTRATE

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

55

57

59

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

56

3- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ PHÂN TÍCH HÒA VꢉN

Công ty SX gꢒch chꢆu nhiꢈt ưꢓc tính biꢔn phí

ꢌꢑ sꢍn xuꢕt 1 tꢕn gꢒch chꢆu nhiꢈt là 2.7 trꢌ,

giá bình quân trên thꢆ trưꢉng là 3.4 trꢌ, ꢌưꢖc

biꢔt ꢌꢆnh phí hàng tháng cꢗa côngty là 650

trꢌ, như vꢘy công ty cꢏn sꢍn suꢕt và tiêu thꢋ

bao nhiêu tꢕn gꢒch ꢌꢑ hoà vꢎn?

ꢂng dꢋng Goal seek ꢌꢑ phân tích hòa vꢎn:

ꢀ

Giꢃ sꢎ ta ꢀꢡt

Q: Sꢃn lꢁꢂng hoà vꢅn

B: ꢍꢆnh phí

p: Giá bán 1 sꢃn phꢩm

v: Biꢐn phí 1 sꢃn phꢩm

Tꢒo vùng dꢙ liꢈu như sau:

ꢀ

Doanh thu = Sꢃn lꢁꢂng * giá bán = p*Q

Chi phí = Biꢐn phí + ꢍꢆnh phí = v*Q + B

Khi ꢀó doanh nghiꢇp hòa vꢅn khi

Doanh thu – Chi phí = 0

p*Q – (v*Q +B) = 0 => Qhv = B/(p-v)

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

58

3- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ PHÂN TÍCH HÒA VꢉN

ꢀ Giá bán lꢄy ꢞ vùng dꢜ liꢇu (C7=$B$3)

ꢀ Doanh thu = Giá bán * Sꢃn lꢁꢂng (C8=C6*C7)

ꢀ Tꢕng biꢐn phí = Biꢐn phí ꢀơn vꢆ * Sꢃn lꢁꢂng

(C9=$B$4*C7)

ꢀ ꢍꢆnh phí lꢄy trên vùng dꢜ liꢇu (C10=$B$2)

ꢀ Tꢕng chi phí = Tꢕng biꢐn phí+ꢍꢆnh phí

(C11=C9+C10)

ꢀ Lꢂi nhuꢛn = Doanh thu - Tꢕng chi phí (C12=C8-

C11)

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

60

10

10/21/2012

3- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ PHÂN TÍCH HÒA VꢉN

ꢀ ꢍꢡt con trꢣ tꢑi vꢆ trí ô lꢂi nhuꢛn

ꢀ Vào Tool\Goal Seek

3- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ PHÂN TÍCH HÒA VꢉN

ꢀ Hàm mꢏc tiêu Goal seek tìm ra kꢐt quꢃ sꢤ thông

báo Goal seeking with C12 found a solution,

click OK ꢀꢦ hoàn tꢄt, khi ꢀó ta sꢤ thꢄy ô C6 có giá

trꢆ là 929 là sꢃn lꢁꢂng ꢀiꢦm hòa vꢅn và ô C12 có

giá trꢆ là 0 là lꢂi nhuꢛn ꢀiꢦm hòa vꢅn. Kꢐt quꢃ:

ꢀ Khi hꢘp thoꢑi Goal Seek xuꢄt hiꢇn, ꢞ vùng Set cell

sꢤ có ꢀꢆa chꢓ C12 ( là ꢀꢆa chꢓ giá trꢆ ô lꢂi nhuꢛn),

nhꢛp giá trꢆ 0 vào vùng To value, nhꢛp ꢀꢆa chꢓ C6

vào vùng By changing cell (là ô cꢈn thay ꢀꢕi giá

trꢆ ꢀꢦ ô C12 ꢀꢑt giá trꢆ 0), sau ꢀó click OK ꢀꢦ thi

hành.

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

61

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

62

3- ꢁNG DꢂNG EXCEL ꢄꢅ PHÂN TÍCH HÒA VꢉN

ꢀ Vꢤ ꢀꢙ thꢆ ꢀꢦ xác ꢀꢆnh ꢀiꢦm hòa vꢅn

Khoa QTKD - ThS. Nguyễn Kim Nam

63

11

Bài giảng Tin học ứng dụng trong kinh doanh - Chương 2: Ứng dụng Excel trong quản lý tài chính - Nguyễn Kim Nam